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2008 :
Décembre : Ouverture d’un hôtel B&B à Hambourg
B&B Hotels ouvre un hôtel de 100 chambres à proximité du centre-ville de Hambourg (Allemagne).
Finalisation de la montée au capital d’Accor
Suite à des acquisitions de titres sur le marché, Eurazeo et Eurazeo Partners ont acheté au cours de l'année 10.5% du capital d'Accor.
Octobre : Mise en œuvre d’un nouveau contrat de liquidité
Eurazeo conclut un nouveau contrat de liquidité pour un montant accru, porté à 10 millions d’euros, afin de mieux répondre aux évolutions du marché.
Nomination du nouveau Directeur Général d’Elis
Xavier Martiré, ancien Directeur Général adjoint en charge de la France, est nommé Directeur
Général d’Elis.
Septembre : Alliance stratégique entre Europcar et Enterprise Rent-A-Car
Europcar signe une alliance stratégique avec Enterprise, leader de la location de véhicules en Amérique du Nord. Cet accord permet de créer le premier réseau mondial de location de véhicules.
Démarrage du contrat entre APCOA et l’aéroport londonien de Luton
La réorganisation du management d’APCOA au Royaume-Uni a permis de relancer une
dynamique de croissance. Elle se traduit par le démarrage d’un important contrat : le parking
de l’aéroport de Luton, l’un des principaux au Royaume-Uni avec plus de 10 millions de
passagers par an, voit sa gestion confiée à APCOA.
Août : Ouverture d’un deuxième hôtel B&B à Francfort
B&B Hotels ouvre un hôtel de 100 chambres à Francfort-Nord (Allemagne).
Juin : Cession de la participation dans Veolia Environnement
Conformément au désengagement annoncé en août 2007, Eurazeo cède la quasi-totalité de sa ligne, réalisant une plus-value de cession de 165,6 millions d’euros (après impôts).
Mise en place d’un programme de cession optimisée d’une partie de la participation dans Air Liquide
Eurazeo établit un programme de cession optimisée de la ligne Air Liquide avec pour objectif d’optimiser la répartition de ses actifs et de renforcer ses liquidités.
Refinancement de
la ligne Danone
Eurazeo transfère l’ensemble de sa participation dans Danone à sa filiale détenue à 100 %, Legendre Holding 22, avec un financement dédié. Cette évolution du portefeuille de titres cotés permet à Eurazeo de dégager de nouvelles ressources financières en vue de futures acquisitions.
Cession d’entités de Hagemeyer et échange d’actifs de Rexel
Rexel conclut la vente de certaines entités de Hagemeyer ainsi qu’un échange d’actifs, avec Sonepar.
Mai : Signature d’un pacte d’actionnaires avec Colony Capital concernant Accor
Eurazeo conclut un pacte d’actionnaires avec Colony Capital relatif à l’investissement dans Accor pour une durée de cinq ans.
Ouverture d’un deuxième hôtel B&B à Munich
B&B Hotels ouvre un hôtel à Munich (Allemagne), portant à deux le nombre d’établissements de l’enseigne dans cette ville.
Avril : Europcar acquiert son master franchisé en zone Asie-Pacifique
Europcar procède à l’acquisition de son réseau de franchise en Asie-Pacifique et se dote ainsi
d’une présence directe en Australie et en Nouvelle-Zélande.
Mars : Acquisition de Hagemeyer par Rexel
Rexel acquiert 98.7 % des actions et 100 % des obligations de Hagemeyer, entreprise néerlandaise de distribution de matériel électrique, et 3e acteur mondial. Rexel renforce ainsi sa position de leader mondial.
Février : Partenariat entre Europcar et All Nippon Airways (ANA)
Europcar signe un accord de partenariat avec All Nippon Airways (ANA) l’une des principales compagnies aériennes japonaises. Cet accord constitue le premier partenariat pour Europcar au Japon et le troisième dans la zone Asie-Pacifique.
Acquisition de Suzhou Xidian par Rexel
Rexel acquiert Suzhou Xidian, distributeur de matériel électrique en Chine. Cette opération d’achat, la deuxième en Chine pour Rexel en un an, constitue une nouvelle étape de renforcement de sa position sur un marché porteur.
Une nouvelle organisation pour le groupe APCOA
APCOA annonce les nominations de Friedrich Schock (anciennement Directeur Général en
charge des opérations) comme Directeur Général, de Marc-Andre Micha comme Directeur
Général en charge des opérations et de Tjardo Siemens comme Directeur Financier. Par
ailleurs, le Groupe est désormais organisé en six régions.
Janvier : Campagne de recrutement d’Elis
Afin d’accélérer son développement, Elis a décidé de recruter une centaine de nouveaux commerciaux en France.
2007 :
Novembre : Investissement dans Station Casinos : Eurazeo investit 200 millions de dollars aux côtés de Colony dans Station Casinos, le leader du marché local des jeux et de l’entertainment à Las Vegas, aux Etats-Unis.
Renforcement de B&B en Allemagne : B&B Hotels se renforce en Allemagne au travers d’un contrat de coopération avec Tank & Rast pour développer au moins 34 hôtels le long du réseau d’autoroutes allemandes.
Offre publique sur Hagemeyer : Rexel, Sonepar et Hagemeyer concluent un accord pour une offre recommandée sur cette dernière au prix de 4,85 euros par action.
Entrée dans l’indice MSCI : Eurazeo fait son entrée dans l’indice MSCI (Morgan Stanley Capital International).
Octobre : Acquisition d’EIW par Rexel : Rexel consolide sa position de numéro 1 en Australie avec l’acquisition d’EIW, portant à 7 le nombre d’acquisitions réalisées en 2007.
Succès de l’augmentation de capital d’ANF : ANF réalise avec succès son augmentation de capital qui lui permet de financer le rachat des murs des 159 hôtels B&B. La part du capital d’ANF détenue par Eurazeo passe ainsi de 89,9 % à 62,8 %.
Septembre : Prise de participation d’Euraleo dans Intercos : Euraleo prend une participation à hauteur de 40 % au capital de l’italien Intercos, leader mondial de la sous-traitance de produits cosmétiques.
Août : Acquisition d’ELIS : Eurazeo conclut un accord pour l’acquisition d’ELIS, leader européen de la location-entretien de textiles et services d’hygiène, pour un montant de 2 276 millions d’euros.
Acquisition de CPS Europe par APCOA : APCOA acquiert les activités européennes de CPS et renforce ses positions en Europe. APCOA devient numéro 2 au Royaume-Uni et pénètre les marchés espagnols et irlandais.
Renforcement au capital d’Air Liquide : Eurazeo fait évoluer ses lignes de titres cotés. Elle accroît sa participation au capital d’Air Liquide (premier actionnaire avec 5,5 % du capital) et annonce sa sortie de Veolia dans les 12 à 18 mois.
Juillet : Acquisition des activités de WISAG par APCOA : APCOA acquiert les activités de parkings de WISAG en Allemagne.
Prise de participation d’Euraleo dans Sirti : Euraleo acquiert une participation dans Sirti, acteur majeur en Italie dans la conception de réseaux et de systèmes de télécommunications.
Mai : Acquisition de Betacar par Europcar : Europcar signe un accord pour l’acquisition de Betacar, premier loueur de voitures aux Baléares et aux Canaries.
Avril : Introduction en bourse de Rexel : Rexel s’introduit en bourse au prix de 16,50 euros par action.
Acquisition d’APCOA : Eurazeo finalise l’acquisition d’APCOA pour 885 millions d’euros
(dont 313 millions d’euros de fonds propres pour Eurazeo et
62 millions pour ECIP).
Mars : Acquisition de Vanguard par Europcar : L’acquisition des activités européennes de Vanguard (National et Alamo Rent a Car) et l’alliance transatlantique permettent à Europcar de consolider sa position de leader en Europe et de développer sa présence aux Etats-Unis.
Closing final d'Eurazeo Co-Investment Partners :
Eurazeo finalise la levée de son premier fonds de co-investissement pour un montant de 500 millions d’euros lui permettant d’accroître sa capacité d’investissement et de pérenniser son processus de syndication tout en créant de la valeur pour ses actionnaires.
Février : Cession d’Eutelsat :
Eurazeo finalise la cession de sa participation au capital d’Eutelsat pour 614 millions d’euros.
Cession de Fraikin : Eurazeo cède sa participation dans Fraikin à CVC Partners pour un montant de 346 millions d’euros et investit aux côtés de ce dernier à hauteur de 19 % du capital avec Eurazeo Co-investment Partners (ECIP).
Cession de 28 fonds : Eurazeo finalise la cession de son portefeuille de 28 fonds où elle avait une position de Limited Partner.
Janvier : Acquisition de Villages Hôtel par B&B : B&B Hotels poursuit son expansion avec l’acquisition de Villages Hôtel, qui détient 59 hôtels, dont 2 en Allemagne.
2006 :
Décembre : Signature du protocole de cession de Fraikin, (342 millions d’euros pour la quote-part d’Eurazeo, TRI supérieur à 37 %).
Signature du protocole de cession d’Eutelsat Communications (614 millions d’euros pour la quote-part d’Eurazeo, TRI de 59 %).
Novembre : Double opération stratégique pour Europcar avec Vanguard (marques National et Alamo) : conclusion d’une alliance transatlantique, créant ainsi le 3e acteur mondial et acquisition des activités européennes de Vanguard qui renforce les positions d’Europcar, passant de 19,9 % à 26,5 % de parts de marché.
Octobre : B&B entre en négociation exclusive pour l’acquisition de 100 % du capital de Villages Hôtel, chaîne hôtelière présente en France et en Allemagne.
Juillet : Rexel acquiert GE Supply, l’activité de distribution de matériel électrique de General Electric, pour une valeur de transaction de 725 millions de dollars et passe de la 5e à la 1ère place aux Etats-Unis. Comme toutes les autres acquisitions de Rexel, cet investissement est autofinancé.
Création d’Eurazeo Co-Investment Partners, premier fonds de co-investissement d’Eurazeo de 500 millions d’euros. Premier closing pour 345 millions d’euros et une participation à hauteur de 94 millions d’euros au capital d’Europcar.
Juin : Europcar annonce le rachat de Keddy Car & Truck, leader de la location courte durée en Belgique et d’Ultramar, opérateur important des îles Baléares.
Mars-Juin : Investissement complémentaire de 425 millions d’euros dans Danone, portant la participation d’Eurazeo à 5,36 % du capital et à 9,08 % des droits de vote au 31 décembre 2006.
Mai : Acquisition de 100 % du capital d’Europcar, une des plus importantes opérations LBO en Europe du 1er semestre (3,1 milliards d’euros). Europcar est le leader européen de la location de voitures en Europe.
Attribution d’une action gratuite pour 20 anciennes et distribution exceptionnelle de réserves de 6 euros par action, soit 292 millions d’euros, qui complète le dividende ordinaire de 1 euro par action.
Avril : Prise de participation à hauteur de 20 %, pour un montant initial de 93 millions d’euros, dans Banca Leonardo, et création d’Euraleo une joint venture à 50/50 entre Eurazeo et Banca Leonardo pour la réalisation d’opérations de private equity en Italie.
Février : Rexel poursuit sa stratégie de croissance externe et acquiert la totalité du capital d’Elektro-Material SA, leader Suisse de la distribution de matériel électrique. Rexel progresse de la 5e à la 1ère place sur le marché suisse.
2005 :
Décembre : Cession, pour 66 millions d’euros de l’investissement qu’Eurazeo détenait depuis 1998 dans le fonds BBS Capital.
Annonce d’une distribution exceptionnelle de réserves de 6 euros par action, soit 296,6 millions d’euros en complément d’un dividende ordinaire, soumise à l’approbation de l’Assemblée Générale en 2006.
Novembre : Annonce du projet d’investissement dans le capital de Banca Leonardo et d’une joint venture avec cette banque qui permettra d’appuyer le développement de l’activité de private equity en Italie. novembre décembre > Eutelsat Communications lance son introduction en bourse sur Euronext Paris, la première cotation s’établit à 12 euros par action, le 2 décembre 2005.
Octobre : Cession de l’intégralité de la participation dans IRR Capital, société d’investissement détenue depuis 1997, pour un montant total de 308 millions d’euros. Investissements du fonds Colyzeo dans la société Buffalo Grill : 17 millions d’euros et Velizy, projet de 28 000 m2 de bureaux, pour 3 millions d’euros.
Septembre : Cession de Terreal pour un montant de 164 millions d’euros. Ce premier désinvestissement d’une participation acquise dans le cadre de la stratégie d’investissement en private equity, initiée en 2002, permet de réaliser un TRI de 105%, soit 3,5 fois la valeur de l’investissement à l’origine.
Juillet : Reconstitution partielle du flottant d’ANF par la cession, sur le marché, de 9% du capital pour un montant global de 56 millions d’euros Après cette opération, Immobilière Bingen détient 90 % du capital d’ANF.
Acquisition de B&B Hotels, cinquième LBO d’Eurazeo, pour un montant de 141 millions d’euros. Après syndication, Eurazeo détient 83 % de la holding d’acquisition pour un prix de revient de 128 millions d’euros.
Juin : Investissement de 50 millions d’euros dans le groupe Accor dans le cadre d’un investissement global structuré de 1 milliard d’euros réalisé par Colyzeo sous forme d’obligations convertibles et d’ORA.
Mai : Cession totale de la participation dans Lazard ; l’ensemble des intérêts d’Eurazeo a été racheté pour un montant global de 784 millions de dollars, soit 610 millions d’euros dans le cadre de l’introduction en bourse de la banque d’affaires.
Apport de la branche Immobilière d’Eurazeo, un patrimoine de 100 000 m2 à Lyon et 275 000 m2 à Marseille, à ANF sur la base d’une valeur globale du patrimoine de 390 millions d’euros Eurazeo, après ces opérations, détient 99% d’ANF au travers de sa filiale Immobilière Bingen.
Avril : Finalisation de l’Offre Publique de Rachat/Retrait Obligatoire sur Rexel ; après cette opération Ray Acquisition, holding d’acquisition détenue par Eurazeo, CDR et MLPE, détient 100% de Rexel, l’investissement final d’Eurazeo s’élève à 464 millions d’euros.
Opération de refinancement d’Eutelsat, la plus importante en Europe, en 2005, avec 2,4 milliards d’euros de dette levée au niveau des holdings d’acquisitions.
Mars : Acquisition pour 97 millions d’euros des Ateliers de Construction du Nord de la France “ANF”, société foncière cotée, avec pour objectif de lui apporter le patrimoine immobilier d’Eurazeo et de créer une SIIC.
2004 :
Décembre : Acquisition de 10% supplémentaires d’Eutelsat qui permet à Eurazeo de renforcer sa position de 1er actionnaire avec 36% de contrôle.
Accord définitif pour l’acquisition des 73,5% détenus par PPR dans Rexel SA : le plus gros LBO 2004 en Europe avec une valeur d’entreprise de 3,7 milliards d’euros.
Dépôt de son dossier d’introduction en bourse par Lazard auprès de la Security Exchange Commission (SEC).
Juillet : Mise en place de la première titrisation globale d’entreprise en France pour un montant de 600 millions d’euros en refinancement de la dette d’acquisition de Fraikin.
Mai : Fusion-absorption de Rue Impériale par Eurazeo Apport de 100 millions d’euros par le Crédit Agricole: Eurazeo acquiert la majorité dans Fraikin et se renforce dans Eutelsat et Veolia.
Mars : Annonce de la fusion Eurazeo-Rue Impériale et de l’apport
d’actifs (Fraikin,
Eutelsat, Veolia Environnement) par le groupe Crédit Agricole.
Les opérations sont soumises à approbation de l’assemblée générale
du 5 mai 2004.
2003 :
Octobre : Investissement en partenariat avec le fonds américain
Carlyle dans Terreal.
Juillet : Michel David-Weill devient Président du Conseil
de Surveillance.
Avril : Acquisition de la participation de 23 % de France Telecom
dans Eutelsat pour une valeur totale de 450 millions d’euros.
Février : Acquisition de Fraikin pour une valeur d’entreprise
de 764 millions d’euros.
Janvier : Constitution d’un fonds d’investissement
dédié à l’immobilier. 1er closing du
fonds Colyzeo en juillet pour un montant total de 100 millions
d’euros.
2002 :
Mai : Transformation d’Eurazeo en société
à Conseil de Surveillance et Directoire ; Patrick Sayer
est nommé Président du Directoire et Bruno Roger devient Président du Conseil de Surveillance.
Juin : Présentation de la nouvelle stratégie d’Eurazeo
qui se positionne sur l’activité du capital investissement
avec effet de levier (LBO) avec pour objectif de créer
des fonds et gérer des actifs pour compte de tiers.
2001 :
Mai : Eurazeo vend ses participations dans Generali et Mediobanca
avec une plus value de 900 millions d’euros.
Avril : Fusion d’Eurafrance et d’Azeo. L’ensemble
prend le nom d’Eurazeo, Bruno Roger est nommé Président
Directeur Général.
Eurazeo est issue de la fusion, en avril 2001, de deux sociétés d’investissement à l’expérience reconnue Eurafrance et Azeo (Ex : Gaz et Eaux).
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Eurafrance
Eurafrance qui a absorbé sa filiale Azeo pour prendre le nom d’Eurazeo est née il y a plus de 30 ans.
La société a concentré son activité d’investissement au cours de ces années sur des opérations de taille importante en tant qu’actionnaire de contrôle, souvent majoritaire.
Au cours des deux dernières décennies, la société a également accompagné sa filiale Azeo dans sa croissance.
Gaz et Eaux / Azeo
Gaz et Eaux (renommée Azeo en 1999) a été fondée à la fin du XIXe siècle avec comme activité la distribution d’eau et de gaz dans l’Ouest et le Nord de la France. Le gaz étant nationalisé en 1945, elle a conservé jusqu’en 1976 son activité eau pour passer progressivement de société de portefeuille à la fin des années 1970 à pure société d’investissement dans les années 1990. Eurafrance est devenue actionnaire d’Azeo en 1985 et a régulièrement renforcé son actionnariat jusqu’à l’OPA de fin 2000. |
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Chronologie Gaz et Eaux / Azeo |
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2001 |
| Février : Eurafrance et ses filiales réduisent
leur participation dans Danone
qui passe de 6% à 4% avec une plus value de 220 millions
d’euros. |
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| 2000 |
Mars : restructuration du groupe Lazard (les intérêts
de Lazard Partners sont refondus au niveau mondial et regroupés
dans une structure basée aux Etats- Unis et nommée
Lazard LLC).
Juillet : lancement du premier programme de rachat d’actions
Eurafrance.
Novembre : OPA d’Eurafrance sur sa filiale détenue
à 45% Azeo. A l’issue des opérations Eurafrance
détient 97 % d’Azeo. |
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2000 : |
| Investissement complémentaire d’Azeo, au travers
de sa filiale Malesherbes, dans Lazard LLC pour un montant
total de 647 millions d’euros. |
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1999 : |
Gaz et Eaux devient Azeo.
Cession partielle de la participation d’Azeo dans Pearson
avec une plus-value de 475 millions d’euros.
Lancement du premier programme de rachat d’actions d’Azeo.
Azeo poursuit son effort d’investissement avec les prises
de participations dans Oberthur Card Systems et CCMX.
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1997 : |
Offre publique d’achat sur La France SA et fusion.
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1995 : |
Vente de Sovac pour un montant de 600 millions d’euros
suite à l’OPA de General Electric, soit un TRI
de 17,6 %. |
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1990- 1998: |
Gaz et Eaux réalise un grand nombre d’opérations
dans le capital investissement, avec des acquisitions de participations
minoritaires, souvent dans le cadre de LBO ou de restructurations
de groupe, tout en intensifiant ses acquisitions, à
partir de 1995, dans les fonds d’investissement et des
sociétés à vocation technologique : Infogrames
(1995), François-Charles Oberthur Fiduciaire (1997),
Flamel (1998), Virata (1998).
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1983-1994 : |
| De 1983 à 1994, constitution des participations
dans Gaz et Eaux (devenue Azeo en 1999), Lazard Partners (devenue
Lazard LLC en 2000), Agache, Sofina, 1ers investissements
dans des fonds français (Alpha et Partenaires) et américains
(Jupiter,
Corporate Partners), investissement dans l’UAP. Cessions
des participations dans Chargeurs Réunis, Chaussures
André, Eurafrep, Locatel, Viniprix. |
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1990 : |
| Bruno Roger est nommé Président de Gaz et Eaux,
dont il est administrateur depuis 1985. |
1986 : |
| Gaz et Eaux cède la participation dans Harpener
AG, acquise en 1980 et dégage une plus value de 150
millions d’euros. Gaz et Eaux procède à
une augmentation de capital de 170 millions d’euros
et réalise des acquisitions dans Pearson (10 %), BSN
(devenue Danone, 2,7 %), Sogeti (1 %), Société
Générale de Belgique (4 %), Eurafrep (11,9 %)
et Sidel (avant cotation, 28 %). |
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1985 : |
| Escaut et Meuse fait l’objet d’un projet d’OPA
qui incite les actionnaires familiaux de cette société
à céder leurs titres à l’UAP, à
Eurafrance et à des actionnaires de Gaz et Eaux ; puis
Gaz et Eaux absorbe Escaut et Meuse. A la fin de l’année,
Eurafrance apporte une partie minoritaire de ses participations
dans Chargeurs et Sovac à Gaz et Eaux. |
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1974-1983 : |
| Opérations d’acquisitions de taille majeure
dans Chargeurs Réunis, Chaussures André, Eurafrep,
Euralux (Generali), La France SA, Locatel, Viniprix… |
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1982-1984 : |
| La société holding Escaut et Meuse acquiert
20 % de Gaz et Eaux et une option sur 13 % supplémentaires
lui permet de détenir 33 % à fin 1984. L’IDI,
dilué par des augmentations de capital cède
le solde de sa participation à l’UAP. |
1977 : |
| L’Institut de Développement Industriel prend
le contrôle de Gaz et Eaux devenue société
de portefeuille. |
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1974 : |
Création d’Eurafrance à la suite de
l’absorption en mai 1974 de CMI Sovac, holding de contrôle
de la Sovac.
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1969 : |
| Création de la structure juridique Parges qui deviendra
Eurafrance. |
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1945 : |
| Nationalisation de la distribution du gaz en France, Gaz
et Eaux conserve son activité de distributeur d’eau
jusqu’en 1976. |
1881 : |
| Création de Gaz et Eaux, distributeur de gaz et
d’eau. |
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